איטריידר: אופציות, פורקס ועוד

מה הזיז את השוק אתמול?

אבו-דאבי עמדה במילתה והזרימה מזומנים לשכנתה השקועה בחובות. אמש הגיע זמן פרעון האג"חים הראשונים של חברת הבנייה נקחיל, וכפי שהצהירה אבו דאבי, הוזרם הכסף הדרוש לדובאי והאג"חים נפדו כראוי. התגובה, אפילו שהייתה צפויה עוד מסוף השבוע, שילחה את בורסת דובאי למרומים (עלייה של 10.37%), וכנראה גם הרגיעה את הבנקים של לונדון.

חברת אקסון מובייל הודיעה על עסקת ענק לרכישת ענקית הגז הטבעי X.T.O. Energy. גודל העסקה – 31 מיליארד דולר ועוד 10 מיליארד לכיסוי חוב, ופרמיית הקנייה של 25% מעל מחיר השוק – שלחו לשוק איתות אופטימי ביותר.

CityGroup הוא בנק ההשקעות שסבל מהמשבר כנראה יותר מכולם. כעת, לאחר שנותר הבנק הגדול האחרון שתלוי בתכנית הסיוע של הממשל TARP, הודיע הבנק כי בכוונתו לשלם את כל חובו למדינה, כנראה כדי להתחיל שנה חדשה נקייה מהמגבלות הכרוכות בהשתייכות לתוכנית, או כדי לשלם לבכיריו בונוסים ראויים עבור השנה הנוכחית, מבלי להיחשף לביקורת ציבורית. עוד בוול סטריט, מנכ"ל בנק ניו-יורק מלון הוא המועמד המוביל למשרת מנכ"ל בנק אוף אמריקה, ורק חילוקי דעות בנושא שכר מונעים מהצעה להתפרסם רשמית. כנראה שהרווחים הנאים של השנה החזירו את כל הבנקים בוול סטריט לסורם, וכל הדיבורים על הגבלת התגמולים לבכירים התמוססו באבק שהותיר אחריו הראלי.

בעת ראיון ל"פגוש את העיתונות" האמריקאי, אמר אלן גרינספן, נגיד הפד המיתולוגי לשעבר, כי עקב השיפור במצב המשק, עסקים יהיו חייבים לשוב ולגייס עובדים בקרוב. לאחר שפיטרו עובדים רבים ונותרו עם מצבת כוח אדם מינימלית, אין לעסקים אלו את היכולת להתמודד עם ההתאוששות בצריכה של הצרכן האמריקאי. נתון האבטלה הרשמי לחודש נובמבר כבר טוב מזה של החודש הקודם, אך עדיין נותר לראות אם צדק גרינספאן בטענתו, או שהדרך להתאוששות מצב האבטלה עוד ארוכה.

ומה צפוי לקרות היום?

לישראל מאזן תשלומים חיובי!

תל אביב צפויה לפתוח בעליות עקב הסיום החיובי של וולסטריט, ופרסום מאזן התשלומים לשלשת הרבעונים הראשונים של השנה. על פי הפרסום אמש, לישראל יש עודף של 5 מיליארד דולר בשלושת הרבעונים הראשונים השנה, יותר מכפול מאשר בשנת 2008 כולה.

שני אירועים אלו ייגרמו לבוקר של עליות בתל אביב. החל מאמש, כ- 47% ממשקיעי איטריידר הסוחרים בשוק הישראלי הצטיידו באופציות CALL על מדד תל אביב 25 לסוף השבוע הקרוב.

אינדיקטורים חשובים מעבר לים

בחו"ל צפויים להתפרסם נתונים חשובים במהלך היום שייקבעו להיכן תנשב הרוח. מדד המחירים לצרכן באנגליה לחודש נובמבר יפורסם בשעה 11:30, וחצי שעה אחריו יפורסם מדד ה-ZEW הגרמני, (סקר לסנטימנט השוק, שנלקח מ- 350 מוסדות פיננסיים). אלו הם שני האינדיקטורים החשובים ביותר לסוחרים במדדים האירופאים, ותוצאות לא צפויות עלולות לגרום לתנודתיות מאוד גבוהה בשעות הצהריים, ואולי אף לשנות את סנטימנט השוק לשלילי. בשעה 15:30, כשעה לפני פתיחת המסחר בוול סטריט, יפורסם מדד המחירים לצרכן לחודש נובמבר, ה-PPI, אינדיקטור האינפלציה המוביל לחודש שעבר. זהו המדד החשוב של היום ותוצאות פרסומו ישפיעו על סיום היום באירופה ועל פתיחת המסחר בוול סטריט. בשלשת החודשים האחרונים המדד הפתיע לחלוטין את התחזיות בשוק, כך שיש לצפות להפתעות בתחילת המסחר בשוק האמריקאי היום.

בינתיים, אופרת הסבון של אפריקה ישראל ממשיכה להיפרש לפנינו, כאשר אמש התפרסם כי ממורנד, חברתו הפרטית של לבייב, מעבירה 670 מליון ש"ח לבנקים כתשלום חובות. זאת בזמן שנושי אג"ח ט' הצליחו להשיג צו מניעה כנגד תשלום של אפריקה ישראל עצמה לבנקים, בהיקף נמוך בהרבה – רק 260 מיליון. לטענתם, שהתקבלה ע"י השופטת אלשיך, תשלום כזה יספק סיבה מצויינת לחברת אפריקה ישראל לטעון שאין ביכולתה לשלם כסף נוסף לנושיה… כעת נשאלת השאלה, אם ללבייב כל כך הרבה מזומנים בכיסו, כיצד הוא מצליח להימנע מלשלם חובות לכל נושיו מלבד הבנקים?

אודות איטריידר

חברת איטריידר השיקה במרץ 2008 זירת מסחר ייחודית וחדשנית באופציות דיגיטליות, המתבססת על פיתוח ישראלי מקורי. אתר האינטרנט (www.etrader.co.il) מהווה פלטפורמת מסחר מקוונת ייחודית באופציות דיגיטליות, שתוכננה ועוצבה במטרה לפשט את תהליכי המסחר. זירת המסחר החדשה מאפשרת לבצע השקעות קצרות מועד או ארוכות טווח, גם בסכומי כסף נמוכים מאוד, עם תשואה גבוהה וללא עמלות.

האתר מציע מסחר באופציות בעלות מועד פקיעה קבוע מראש (סוף שעה, סוף יום, סוף שבוע או סוף חודש), ותשואה ידועה מראש (65-71 אחוז).

סקירה כלכלית יומית מאתר איטריידר 3.8.09

איטריידר: מדדי ת"א צפויים להמשיך צפונה

שבוע המסחר באחד העם נפתח אתמול במגמה חיובית עם עלייה של 1.68%במדד ת"א 25 ו-2.15% במדד ת"א 100. להערכת מנהל חדר המסחר באיטריידר יניב ברוך, גם היום צפוים המדדים לעלות, לאחר פתיחה חיובית בבורסות המזרח ונתוני מאקרו מעודדים מכיוון סין, אם כי הסיכוי לעצירה לצורך "לקיחת אוויר" הולך וגובר לאחר עלייה של כ-12% במדדים המובילים בארה"ב בראלי האחרון. לאור האמור, מעריך ברוך, על אף שהכתובת: "מדד המעו"ף חצה את רף 1000 הנק'" כבר רשומה על הקיר, גם תיקון קל הוא מהלך צפוי, כשהמדדים המובילים בארה"ב יכתיבו את כיוון ועוצמת השוק.
משקיעי זירת המסחר של איטריידר תומכים בתיקון כלפי מטה, ומבין רוכשי האופציות לסוף יום המסחר הנוכחי כ-64.5% רכשו אופציות PUT .

איטריידר: השקל ימשיך להתחזק , היורו יכתיב את הקצב

גם השבוע נחלש הדולר מול השקל ונסגר בשער יציג של 3.79 שקלים עם ירידה של 2%. הבנקים הזרים מתחרים ביניהם מי נותן תחזית נמוכה יותר לשטר הירוק, כשהיעדים שמציבים האנליסטים נעים בין 3.4 – 3.6 שקלים לדולר. לדברי מנהל חדר המסחר באיטריידר, יניב ברוך, "התחזקות המדדים המובילים בוול סטריט מצביעה על עלייה בתאוות הסיכון ותורמת להיחלשות הדולר בעולם, כמו גם בישראל". הבוקר, נסחר השטר הירוק בין הבנקים ברמה של 3.763 שקלים, המשקף ירידה של 0.08% מן השער היציג האחרון. להערכת יניב ברוך, תחזיות בנקי ההשקעות הגדולים ותאוות הסיכון של המשקיעים תתמוך בהמשך מגמת ההיחלשות של הדולר, כשקצב היחלשותו ייקבע ע"י המטבעות המובילים באירופה ויפן.
בעולם, לעומת זאת, מתחזק הדולר מול היורו בכ-0.25% ונסחר ברמה של 1.424 דולר ליורו. אולם לא מן הנמנע שמגמה זו תתחלף בהיחלשות הדולר לאחר שזה נסחר ברצועת מחירים צרה בימים האחרונים, כשהמגמה לטווח הבינוני הינה התחזקות המטבע האירופאי עד ליעד של 1.47 דולר ליורו.
משקיעי זירת המסחר של איטריידר מאמינים בהשך היחלשותו של הדולר ו69.2% מהם רכשו אופציות PUT על הדולר.

וול סטריט: סיבה למסיבה

פרסום נתונים מאקרו כלכליים יחד עם דו"חות כספיים טובים ואווירה חיובית בשוק מצביעים על קצב איטי יותר בהתכווצות הכלכלה האמריקאית. עובדה זו, אם לשפוט על פי המדדים המובילים בוול סטריט – הינה סיבה למסיבה. מדד ה- P 500&S קרוב לרמת ה- 1,000 נקודות וממוקם כעת ברמה של 987 לאחר התחזקות של 0.8%. הנאסד"ק שעלה השבוע ב- 0.6% ונסגר ברמה של 1,978, מאותת גם הוא על רצונו לבחון את רמת ה- 2,000 נקודות. השבוע בוול סטריט יתמקדו המשקיעים בדו"ח התעסוקה ליולי ובדיווחים הרבעוניים של חברות ה ,S&P 500 שטרם פירסמו תוצאות עד עתה. דיווחים טובים יתמכו בהמשך מגמת העלייה ועל כן אנו צפויים לשבוע של עליות מלווה בירידות מתונות.
משקיעי פלטפורמת המסחר של איטריידר צופים דווקא המשך עליית המדדים המובילים בארה"ב, כש-72.2% מסוחרי האופציות נסד"ק רכשו אופציות CALL על החוזים של המדד לסוף היום.